Análisis de la dinámica del rendimiento de precios del platino mediante modelos de series de tiempo
Barra lateral del artículo
Contenido principal del artículo
A través del análisis de causalidad de Granger y el modelo GARCH multivariado estudiamos diferentes variables que afectan el rendimiento del precio spot del platino. Los datos revelan que existe una relación de causalidad bidireccional en el sentido de Granger entre el tipo de cambio dólar-yen y el rendimiento del precio spot del platino, modelada mediante el GARCH multivariado.
Bollerslev, T. (1986). "Generalized Autoregressive Conditional Heterocedasticity", Journal of Econometrics, 31 (1986) 307-327, North-Holland, Inglaterra.
Bollerslev, T. Engle, R. y Wooldrige, J. (1988). "A Capital Asset Pricing Model with Time-Varying Covariances", The Journal of Political Economy, vol 96, No 1. Feb, pp. 116-113.
Engle, R. (1982). "Autoregressive Conditional Heteroscedasticity with Estimates of Variance of United Kingdom Inflation", The Journal of Political Economy, vol. 96, No. 1, Feb, pp. 116-131.
Escribano, Álvaro y Granger, Clive W. J. (1986). "Investigating the Relationship between Gold and Silver Prices UCSD", Economics Discussion Paper, pp 96-38.
Dickey, D. y Fuller, W. (1979). "Distribution of Estimators for Autoregressive Time Series with Unit Root", Journal of American Statistical Association, vol. 4, Issue 366, Jun, pp. 427-431.
Geman, H, (2005). Commodities and Commodity Derivatives: Modelling and Pricing for Agricultural, Metals and Energy; John Wiley & Sons. EUA.
Granger, C. W. J. (1969). "Investigating Causal Relations by Econometric Modelos and Cross-spectral Methods", Econometrica, vol. 37, No. 3, Agosto, pp. 424-438.
Hernández, M. (2008). "Historia de un Despojo", consultada en Revista Proceso, consultado el 16 de septiembre de 2012 en http://www.proceso.com.mx/?p=88331.
"Index Mundi", consultado el 16 de septiembre de 2013 en http://www.indexmundi.com.
Mantegna y Stanley (2004). An Introduction to Econophysics: Correlations and Complexity in Finance, led, Cambridge University Press.
"Platinum Today de Johnson Matthey Group", consultado el 16 de septiembre de 2013 en http://www.platinum.matthey.com/.
Sheehan, R. y R. Grieves (1982). "Sunspots and Cycles: A Test of Causation", Southern Economic Journal, vol. 48, No. 3, Enero, pp.775-777.
Wisniak, Jaime (2005). "Platinum -From exotic to commodity"; Indian Journal of Chemical Technology.
Detalles del artículo
Esta obra está bajo una licencia internacional Creative Commons Atribución-NoComercial-SinDerivadas 4.0.
Contenido principal del artículo
A través del análisis de causalidad de Granger y el modelo GARCH multivariado estudiamos diferentes variables que afectan el rendimiento del precio spot del platino. Los datos revelan que existe una relación de causalidad bidireccional en el sentido de Granger entre el tipo de cambio dólar-yen y el rendimiento del precio spot del platino, modelada mediante el GARCH multivariado.
Bollerslev, T. (1986). "Generalized Autoregressive Conditional Heterocedasticity", Journal of Econometrics, 31 (1986) 307-327, North-Holland, Inglaterra.
Bollerslev, T. Engle, R. y Wooldrige, J. (1988). "A Capital Asset Pricing Model with Time-Varying Covariances", The Journal of Political Economy, vol 96, No 1. Feb, pp. 116-113.
Engle, R. (1982). "Autoregressive Conditional Heteroscedasticity with Estimates of Variance of United Kingdom Inflation", The Journal of Political Economy, vol. 96, No. 1, Feb, pp. 116-131.
Escribano, Álvaro y Granger, Clive W. J. (1986). "Investigating the Relationship between Gold and Silver Prices UCSD", Economics Discussion Paper, pp 96-38.
Dickey, D. y Fuller, W. (1979). "Distribution of Estimators for Autoregressive Time Series with Unit Root", Journal of American Statistical Association, vol. 4, Issue 366, Jun, pp. 427-431.
Geman, H, (2005). Commodities and Commodity Derivatives: Modelling and Pricing for Agricultural, Metals and Energy; John Wiley & Sons. EUA.
Granger, C. W. J. (1969). "Investigating Causal Relations by Econometric Modelos and Cross-spectral Methods", Econometrica, vol. 37, No. 3, Agosto, pp. 424-438.
Hernández, M. (2008). "Historia de un Despojo", consultada en Revista Proceso, consultado el 16 de septiembre de 2012 en http://www.proceso.com.mx/?p=88331.
"Index Mundi", consultado el 16 de septiembre de 2013 en http://www.indexmundi.com.
Mantegna y Stanley (2004). An Introduction to Econophysics: Correlations and Complexity in Finance, led, Cambridge University Press.
"Platinum Today de Johnson Matthey Group", consultado el 16 de septiembre de 2013 en http://www.platinum.matthey.com/.
Sheehan, R. y R. Grieves (1982). "Sunspots and Cycles: A Test of Causation", Southern Economic Journal, vol. 48, No. 3, Enero, pp.775-777.
Wisniak, Jaime (2005). "Platinum -From exotic to commodity"; Indian Journal of Chemical Technology.
Detalles del artículo
Esta obra está bajo una licencia internacional Creative Commons Atribución-NoComercial-SinDerivadas 4.0.